Hedging forex loans

Hedging With Currency Swaps O volume de riqueza que muda de mãos no mercado de moedas supera o de todos os outros mercados financeiros. Corretores especializados, bancos, bancos centrais. corporações, gestores de carteiras, fundos de hedge e investidores de varejo comercializam volumes impressionantes de moedas em todo o mundo em uma base contínua. (Não há programas estritamente-forex, mas ainda existem algumas alternativas de educação avançada para os comerciantes forex. Veja 5 Designações Forex.) TUTORIAL: Top 10 Regras Forex Trading Devido ao tamanho das transações no mercado de câmbio, os participantes estão expostos a risco cambial. Esse é o risco financeiro decorrente de possíveis mudanças na taxa de câmbio de uma moeda em relação a outra. Movimentos de moeda adversos podem frequentemente esmagar retornos positivos de carteira ou diminuir os retornos de um empreendimento internacional de outro modo próspero. O mercado de swap de moedas é uma maneira de proteger esse risco. Swaps de moeda Um swap de moeda é um instrumento financeiro que ajuda as partes a trocar os principais fictícios em diferentes moedas e, portanto, a pagar juros sobre a moeda recebida. A finalidade dos swaps de moeda é proteger-se contra a exposição ao risco associada às flutuações da taxa de câmbio, garantir o recebimento de dinheiro estrangeiro e obter melhores taxas de empréstimo. Os swaps de moeda são compostos por dois principais nocionais que são trocados no início e no final do contrato. As empresas que têm exposição a mercados estrangeiros podem frequentemente cobrir seu risco com quatro tipos específicos de contratos futuros de swap de moeda (Observe que nos exemplos a seguir, os custos de transação foram omitidos para simplificar a estrutura de pagamento): A Parte A paga uma taxa fixa em uma moeda , O partido B paga uma taxa fixa em outra moeda. Considere uma empresa dos EUA (Partido A) que está procurando abrir uma fábrica na Alemanha, onde seus custos de empréstimos são maiores na Europa do que em casa. Assumindo uma taxa de câmbio de 0,6 Euro / USD. a empresa dos EUA precisa de 3 milhões de euros para concluir um projeto de expansão na Alemanha. A empresa pode tomar emprestado 3 milhões de euros a 8 na Europa, ou 5 milhões a 7 nos EUA. A empresa toma emprestado os 5 milhões às 7 e depois faz um swap para converter o empréstimo em dólares para euros. A contraparte do swap pode provavelmente ser uma empresa alemã que requer 5 milhões em fundos dos EUA. Da mesma forma, a empresa alemã será capaz de obter uma taxa de empréstimo mais barata no mercado interno do que no exterior, o que permite dizer que os alemães podem tomar emprestado a 6 dentro dos bancos dentro das fronteiras do país. Vamos dar uma olhada nos pagamentos físicos feitos usando este contrato de swap. No início do contrato, a empresa alemã dá à empresa norte-americana os 3 milhões de euros necessários para financiar o projeto, e em troca dos 3 milhões de euros, a empresa americana fornece à contraparte alemã 5 milhões de euros. Posteriormente, a cada seis meses nos próximos três anos (a duração do contrato), as duas partes trocarão os pagamentos. O banco alemão paga à empresa norte-americana o produto de 5 milhões (o valor nominal pago pela empresa dos EUA ao banco alemão no início), 7 (a taxa fixa acordada) e 0,5 (180 dias / 360 dias). Esse pagamento seria de 175.000 (5 milhões x 7 x 0,5). A empresa americana paga ao banco alemão o produto de 3 milhões de euros (o valor nominal pago pelo banco alemão à empresa americana no início), 6 (a taxa fixa acordada) e 0,5 (180 dias / 360 dias). Este pagamento seria de 90.000 euros (3 milhões de euros x 6 x 0,5). As duas partes trocariam essas duas quantias fixas a cada 6 meses. 3 anos após o início do contrato, as duas partes trocariam os principais nocionais. Assim, a empresa norte-americana pagaria à empresa alemã 3 milhões de euros e a empresa alemã pagaria à empresa norte-americana 5 milhões. Parte A paga uma taxa fixa em uma moeda, a Parte B paga uma taxa flutuante em outra moeda. Usando o exemplo acima, a empresa dos EUA (Parte A) ainda faria pagamentos fixos em 6,0 enquanto o banco alemão (Parte B) pagaria uma taxa flutuante (com base em uma taxa de referência predeterminada, como a LIBOR). Esses tipos de modificações nos contratos de swap de moeda baseiam-se geralmente nas demandas das partes individuais, além dos tipos de exigências de financiamento e das possibilidades ótimas de empréstimo disponíveis para as empresas. Qualquer uma das partes A ou B pode ser a remuneração fixa enquanto a contraparte paga a taxa flutuante. A Parte A paga uma taxa flutuante em uma moeda, a Parte B também paga uma taxa de glaating baseada em outra moeda. Tanto a empresa dos EUA (Partido A) quanto o banco alemão (Partido B) fazem pagamentos com taxas flutuantes com base em uma taxa de referência. (Saiba como esses derivativos funcionam e como as empresas podem se beneficiar deles.) Risco de Cobertura As traduções de moeda são grandes riscos para empresas que realizam negócios além das fronteiras. Uma empresa está exposta ao risco cambial quando a renda auferida no exterior é convertida em dinheiro do país doméstico e quando as contas a pagar são convertidas da moeda nacional para a moeda estrangeira. Lembre-se de nosso exemplo de swap de moeda simples usando a empresa norte-americana e a alemã. Existem várias vantagens no acordo de swap para a empresa dos EUA. Em primeiro lugar, a empresa norte-americana é capaz de obter uma taxa de empréstimo melhor, tomando empréstimos a 7 no mercado interno, em oposição a 8 na Europa. A taxa de juros doméstica mais competitiva sobre o empréstimo e, conseqüentemente, a menor despesa com juros. é mais provavelmente o resultado de a empresa dos EUA ser mais conhecida nos EUA do que na Europa. Vale a pena perceber que esta estrutura de swap se parece essencialmente com a empresa alemã que compra uma obrigação denominada em euros da empresa norte-americana no valor de 3 milhões de euros. As vantagens deste swap de moeda incluem também o recebimento garantido dos 3 milhões de euros necessários para financiar o projeto de investimento da empresa e outros instrumentos, tais como contratos a termo, podem ser usados ​​simultaneamente para cobrir o risco da taxa de câmbio. Os investidores também se beneficiam da cobertura do risco da taxa de câmbio. Um gestor de carteiras que deve comprar títulos estrangeiros com um pesado componente de dividendos para um fundo de ações pode cobrir o risco ao entrar em um swap de moeda. Para se proteger contra a volatilidade da taxa de câmbio. um gerente de carteira poderia executar uma troca de moeda da mesma maneira que a empresa. Como a cobertura irá remover a volatilidade da taxa de câmbio, os movimentos cambiais favoráveis ​​em potencial não terão um impacto benéfico na carteira. (Esta estratégia de negociação pode reduzir o seu risco - mas apenas se você usá-lo efetivamente. Consulte as Coberturas com Puts E Chamadas.) As Partes Finais com exposição significativa ao Forex podem melhorar seu perfil de risco e retorno através de swaps de moeda. Os investidores e as empresas podem optar por renunciar a algum retorno ao cobrir o risco cambial que tem o potencial de impactar negativamente um investimento. Taxas de câmbio voláteis podem dificultar o gerenciamento de operações comerciais globais. Uma empresa que faz negócios em todo o mundo pode ter seus ganhos profundamente afetados por grandes mudanças nas taxas de câmbio. No entanto, não é mais o caso que o risco cambial afeta apenas empresas e investidores internacionais. Mudanças nas taxas de câmbio em todo o mundo resultam em efeitos de oscilação que afetam os participantes do mercado em todo o mundo. A cobertura deste risco cambial é possível utilizando swaps de moeda. O que é a cobertura no que se refere à negociação cambial Quando um comerciante de divisas entra num negócio com a intenção de proteger uma posição existente ou antecipada de um movimento indesejado nas taxas de câmbio. Eles podem ser disse ter entrado em um hedge forex. Ao utilizar um hedge forex corretamente, um comerciante que é longo um par de moedas estrangeiras. podem se proteger do risco de queda enquanto o negociador que é um par de moeda estrangeira, pode proteger contra o risco de valorização. Os principais métodos de cobertura de operações cambiais para o comerciante varejista forex são: Contratos à vista são essencialmente o tipo regular de comércio que é feito por um comerciante varejista de forex. Como os contratos à vista têm uma data de entrega muito curta (dois dias), eles não são o veículo de hedge cambial mais eficaz. Contratos à vista regulares são geralmente a razão pela qual uma cobertura é necessária, em vez de ser usada como hedge em si. Opções de moeda estrangeira, no entanto, são um dos métodos mais populares de cobertura cambial. Tal como acontece com as opções sobre outros tipos de títulos, a opção de moeda estrangeira dá ao comprador o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o par de moedas a uma determinada taxa de câmbio em algum momento no futuro. Estratégias de opções regulares podem ser empregadas, como longas distâncias. strangles longos e spreads de touro ou urso. limitar o potencial de perda de um determinado negócio. (Para mais, consulte Um Guia Para Iniciantes Para Hedge.) Estratégia de hedge Forex Uma estratégia de hedge cambial é desenvolvida em quatro partes, incluindo uma análise da exposição ao risco dos negociadores, tolerância ao risco e preferência de estratégia. Esses componentes compõem o hedge cambial: Analise o risco: O negociador deve identificar que tipos de risco ele está assumindo na posição atual ou proposta. A partir daí, o trader deve identificar quais seriam as implicações de assumir esse risco sem proteção, e determinar se o risco é alto ou baixo no atual mercado cambial. Determine a tolerância ao risco: Nesta etapa, o comerciante usa seus próprios níveis de tolerância ao risco, para determinar quanto do risco de posições precisa ser protegido. Nenhum negócio terá risco zero, cabe ao profissional determinar o nível de risco que estão dispostos a assumir e quanto estão dispostos a pagar para eliminar os riscos em excesso. Determinar a estratégia de cobertura cambial: Se utilizar opções de moeda estrangeira para cobrir o risco do comércio de divisas, o comerciante deve determinar qual a estratégia mais rentável. Implemente e monitore a estratégia: Ao garantir que a estratégia funcione da maneira que deveria, o risco permanecerá minimizado. O mercado de câmbio forex é arriscado, e a cobertura é apenas uma das maneiras pelas quais um trader pode ajudar a minimizar a quantidade de risco que assume. Tanto de ser um comerciante é dinheiro e gerenciamento de risco. que ter outra ferramenta como a cobertura no arsenal é incrivelmente útil. Nem todos os corretores Forex de varejo permitem a cobertura dentro de suas plataformas. Certifique-se de pesquisar completamente o corretor que você usa antes de começar a negociar. Para mais, consulte Estratégias de Cobertura Práticas e Acessíveis. Estratégias de Cobertura de Lucros Não é possível criar uma vantagem protegendo-a. Não tentando ser um aproveitador de festas, mas isso é um fato. Vou explicar. 1 lote longo 1 lote curto sem posição 2 lotes longo 1 lote curto 1 lote longo 1 lote longo 3 lotes curto 2 lotes curto Não importa o que, o efeito líquido é o mesmo que apenas indo em uma direção (ou não tomando posição no caso de hedge igual). Pode ser realmente mais caro se você mantiver as posições em rollover, pois você pagará a diferença no swap. Meu melhor conselho é não perder seu tempo tentando descobrir. Não só mais caro se você mantiver a rolagem, mas também pagar o spread da sua cobertura, a menos que a cobertura tenha sua própria vantagem direcional (ou seja, algo que você queira negociar separadamente, e apenas esteja protegida, mas os sinais de negociação , plano e borda são totalmente independentes uns dos outros) você estaria pagando mais globalmente. É por isso que tantas pessoas aqui o chamam de quotedging, ou Newbie Hedging. Não faz sentido construir um plano de negociação em torno dele e não ser capaz de fazer hedge deve ter impacto zero em sua capacidade geral de negociar. Sempre pense em seus negócios como uma exposição líquida e você verá que há pouca necessidade de hedge. Entrou em julho de 2012 Status: O tempo é meu único amigo 159 Postagens Eu encontrei duas coisas interessantes. --- 1 --- quando você se proteger. por exemplo. se você tiver 1000 em sua conta. e você comprou um lote EUR / USD 1,3050 e vendeu 1 lote 1,3000. agora você tem uma perda de 500. patrimônio 500. você tem uma posição de hedge completa. agora mercado foi ainda menor para 1,2950. você decidiu fechar o seu lucro de posição de venda 500. becarefull capital ainda são 500. a única coisa que mudou quando você fechou sua posição de venda é o seu saldo. agora é 1500. agora há 2 casos. caso não. 1) se o mercado voltar a ser agora de 1,3000. e você protegeu sua posição vendendo novamente. você voltou para o ponto de equilíbrio. 1000 equidade - 1500 saldo. caso não. 2) se o mercado foi contra você quando você fechou sua posição de venda 1.2950 que você vendeu 1.3000 e continuou se movendo para baixo. aqui está perdendo muita da sua conta. Portanto, antes de fechar essa posição de venda, você deve analisar cuidadosamente o mercado. você deve saber a hora exata em que o preço será rastreado. se não apenas mantenha sua posição protegida. e comece a negociar novamente. como se essa posição coberta estivesse fechada. até o seu pronto (quando você analisou o mercado com cuidado). --- 2 --- quando você se protege. continue escalpelando. por exemplo. comprei 1 lote eur / usd 1,3000 e vendi um 1,2995. você fecha a posição de venda 1.2990. e quando o mercado retrata fecha a posição de compra 1,3005. e continue fazendo isso. mas se o mercado caiu para 1,2980. e o preço não retornou quando você fechou a posição de venda 1.2990. apenas vender outro lote lá. e continue fazendo isso. ----------------------- muito engraçado -------------------- Eu sei que não é isso fácil. preço não refaça o tempo todo. mas você tem outra maneira de se proteger? Eu acho que é isso. . isso é hedge. Eu sei que vocês já sabem disso. mas o quebra-cabeça que falta não está comigo. Vamos apenas procurar por esse quebra-cabeça. e vencer esses caras que continuam postando - não há como você lucrar com a cobertura -. esses caras que dizem isso. eles são os que realmente estão ganhando dinheiro com isso (hedging) e eles não querem que outros se beneficiem dele. então eles postam contra a cobertura para minimizar o número de operadores que conhecem o quebra-cabeça perdido. deixe o gráfico ser o seu motorista. - Forexmnstr - ----------------------- muito engraçado -------------------- Eu sei não é tão fácil. preço não refaça o tempo todo. mas você tem outra maneira de se proteger? Eu acho que é isso. . isso é hedge. Eu sei que vocês já sabem disso. mas o quebra-cabeça que falta não está comigo. Vamos apenas procurar por esse quebra-cabeça. e vencer esses caras que continuam postando - não há como você lucrar com a cobertura -. esses caras que dizem isso. eles são os que realmente estão ganhando dinheiro com isso (hedging) e eles não querem os outros. Aqui vamos nós novamente. Quando alguém como eu aponta a inutilidade da cobertura, outra pessoa alega que é uma grande conspiração para impedir que os outros protejam e lucrem. Absurdo absoluto. Eu nunca seguro dentro do mesmo instrumento. Por favor, leia o meu post novamente, onde eu explico de uma forma muito simples porque a cobertura do mesmo instrumento é inútil e realmente mais cara. Sua matemática simples e senso comum. Se você não entender, então eu estou com medo que você esteja totalmente perdido. Minha sugestão é parar de negociar até que você entenda porque a cobertura é prejudicial e não é benéfica. Eu encontrei duas coisas interessantes. --- 1 --- quando você se proteger. por exemplo. se você tiver 1000 em sua conta. e você comprou um lote EUR / USD 1,3050 e vendeu 1 lote 1,3000. agora você tem uma perda de 500. patrimônio 500. você tem uma posição de hedge completa. agora mercado foi ainda menor para 1,2950. você decidiu fechar o seu lucro de posição de venda 500. becarefull capital ainda são 500. a única coisa que mudou quando você fechou sua posição de venda é o seu saldo. agora é 1500. agora há 2 casos. caso não. Você pode pensar que este exemplo de hedge que você escreveu é inteligente, mas está longe disso. É exatamente isso que seu corretor adoraria que você fizesse. Mantenha uma posição líquida zero, pagando-lhes swap extra e spread. Aqui está uma idéia melhor sobre como lidar com o exemplo que você fornece. Compre um lote em 1,3050 (sem cobertura). Cortar sua perda no comércio de compra em 1.3000 (-50 pips) e entrar imediatamente em um lote curto. Fechar a 1,2950 para 50 pips de lucro. Ele realmente tem o mesmo efeito líquido e também paga menos swap e spread. Quanto mais cedo a sua mente puder compreender este conceito, melhor será um profissional. Não sei por que é tão difícil para alguns entender o verdadeiro significado da cobertura, mas é óbvio que nenhum que tenha publicado sabe de uma estratégia lucrativa - lucrativo ou não. E todos os exemplos dados são terríveis e não estratégias. Infelizmente isso é muito comum no mundo dos estrangeiros. A cobertura é definida como uma posição de investimento para compensar / minimizar perdas / ganhos potenciais. Os grandes fundos de hedge fazem isso o tempo todo, as corretoras de Wall Street fazem isso o tempo todo e, na maioria das vezes, são rentáveis. Mas sempre envolva diferentes instrumentos e / ou símbolos. Agora, é verdade que se alguém compra euros em dólares (compra eur / usd) e depois compra dólares em euros (vender eur / usd) você está segurando 2 moedas euros e dólares, mas porque seus empréstimos também estão em 2 moedas compensando uns aos outros à medida que as taxas mudam, então basicamente você para a sua perda e é isso, mas esse ato está longe de ser uma estratégia contagiante. Agora, nada de errado se alguém quiser fazer isso. o que significa cortar suas perdas comprando a outra moeda em vez de vender a que você está segurando imediatamente com prejuízo. Ao contrário do geral, acredita que não lhe custa dinheiro extra (eu acho que há uma quantidade insignificante em swap que você deseja considerar se quiser fazê-lo com outras moedas diferentes do Eur / usd). mas, por favor, não confundamos isso com uma estratégia frívola. Até o momento, ninguém postou uma estratégia de propaganda. e todos os comentários e opiniões foram sobre não-estratégias, mas erroneamente chamados assim devido a pequenos pensamentos e estudo por si mesmos. A verdade é que as estratégias de hedge são o segredo mais bem guardado dos fundos de hedge e das corretoras. É por isso que eles contratam economistas, matemáticos, programadores, contadores, sociólogos e whathaveyou. estudar milhares de instrumentos, seus comportamentos em relação a cada um para chegar a uma seqüência logística de compra e venda de múltiplos instrumentos que, depois de um ciclo, acabam sendo lucrativos ao mesmo tempo em que são cobertos ou cobertos a todo momento. Isso é possível apenas com pares de moedas? Eu acho que é. Mas fica atrás apenas de comprar a outra moeda de um par. Você pode pensar que este exemplo de hedge que você escreveu é inteligente, mas está longe disso. É exatamente isso que seu corretor adoraria que você fizesse. Mantenha uma posição líquida zero, pagando-lhes swap extra e spread. Aqui está uma idéia melhor sobre como lidar com o exemplo que você fornece. Compre um lote em 1,3050 (sem cobertura). Cortar sua perda no comércio de compra em 1.3000 (-50 pips) e entrar imediatamente em um lote curto. Fechar a 1,2950 para 50 pips de lucro. Ele realmente tem o mesmo efeito líquido e também paga menos swap e spread. Quanto mais cedo a sua mente puder compreender este conceito, melhor será um profissional. . Vamos fazer alguns cálculos se realmente acabar pagando mais spreads comprando a outra moeda ao invés de vender aquela que você detém imediatamente. Vamos calcular com um fixo 2 pips espalhados por cálculos simples .. Compre 1 lote de euros a 1.3050 pagos 2 pips Vendido os euros a 1.3000 pagos 2 pips Comprar dólares a 1.3000 paids 2 pips Vendeu os dólares em 1,2950 pagos 2 pips no total pago 8 pips Compre 1 lote de euros. paids 2 pips Compre dólares, pague 2 pips venda dólares, pague 2 pips venda os euros, pague 2 pips total pague 8 pips. Nenhuma diferença não é Obviamente, é sua capacidade de saber quando entrar e sair que produziria lucros ou perdas para você. mas isso vale para os dois métodos. Em relação ao swap. sim, você pode acabar pagando algumas das suas posições pernoitar. Mas no pessoal eu não me preocupo muito com isso. Quero dizer, se eu fizesse, e nunca quis pagar, teria que fechar todas as minhas posições antes da meia-noite e reabri-las depois. mas isso me custaria muito mais do que a própria troca. Eu duvido que você faça isso para salvar swap. Mas talvez você tenha uma estratégia que não é necessária para manter as posições durante a noite. Isso eu não sei. A cobertura pela diversificação é uma abordagem diferente. Eu pessoalmente não gosto de diversificar muito, mas às vezes eu tento encontrar instrumentos separados que podem proteger uns aos outros para o lado negativo, enquanto ao mesmo tempo não limitam uns aos outros tanto para o lado positivo. Em outras palavras, cada instrumento é auto-sustentável e tem o potencial de se apreciar sozinho. É quase como tentar encontrar uma arbitragem sintética (mas não é realmente uma arbitragem). Em última análise, deve-se perguntar se o risco vale a recompensa potencial antes de colocar dinheiro. Você pode explicar melhor Meu entendimento é que todas as cestas acabam se resolvendo em posições mais simples, negando qualquer vantagem fornecida pela cesta em si. Por exemplo, se eu for longo EU, longo UJ e curto GJ, então E / U x U / J / G / JE / U x U / J x J / GE / G, portanto, efetivamente não é diferente de simplesmente ser net long EG (assumindo posições de tamanho adequado para equilibrar tudo, qualquer desequilíbrio poderia ser replicado trocando-se uma pequena segunda posição). Há muitos comerciantes por aí que usam. estratégia de hedge. cada um tem o seu próprio. eles estão ganhando muito dinheiro. nunca perde. Como isso é possível. Eu não acredito que isso seja possível. pelo menos não para o comerciante de varejo, pela razão que acabei de dar. Qualquer oportunidade de arbitragem triangular / circular seria passageira e, mais do que provavelmente, superada pelo spread. De onde você tirou suas informações? Você pode explicar melhor Meu entendimento é que todas as cestas acabam se resolvendo em posições mais simples, negando qualquer vantagem fornecida pela cesta em si. Por exemplo, se eu for longo EU, longo UJ e curto GJ, então E / U x U / J / G / JE / U x U / J x J / GE / G, portanto, efetivamente não é diferente de simplesmente ser net long EG (assumindo posições de tamanho adequado para equilibrar tudo, qualquer desequilíbrio poderia ser replicado trocando-se uma pequena segunda posição). Eu não acredito que isso seja possível. pelo menos não para o comerciante de varejo, pela razão. Eu acho que você está misturando cestas com sebes. Não posso ficar lendo os links então talvez eu tenha entendido mal o seu post. algumas pessoas aqui estão tentando. palavra chave está tentando. para explicar aqui que NINGGING NÃO é cobertura, e que há um conceito muito claro do que é hedging, e NÃO é o que é essencialmente apenas fechar uma posição (apesar de muitos bilhetes abertos MuppetT4 mostrarem na tela). uma cesta é uma cesta e é sua outra coisa. um hedge, como alguns tentam explicar, é como esperar que haja uma seca, então você investe em empresas que economizam água e que parecem sólidas, esperando que seus negócios se tornem mais lucrativos durante a seca e, portanto, suas ações também aumentem como uma seca. resultado. Ao mesmo tempo, você também investe no que parecem ser empresas sólidas que fabricam um tipo específico de plástico porque as empresas que economizam água usam esse plástico para fazer seus produtos de armazenamento de água, mas ao mesmo tempo esse mesmo plástico é usado para criar capas de chuva. e guarda-chuvas. Então, se houver uma seca, as empresas de economia de água devem se tornar otimistas e, possivelmente, o mesmo com a empresa de plásticos. mas se a seca não acontecer e se tornar uma estação chuvosa, então você perde nas empresas de armazenamento de água, mas ainda assim pode atingir o ponto de equilíbrio ou sair na frente das empresas de plásticos. ou alguma merda assim. Sou apenas um nubcake. Eu deveria acrescentar que este é apenas um discurso geral e não é realmente uma resposta para hanover que eu tenho certeza sabe o que é uma cobertura. quanto ao resto de vocês que não sabem o que é um hedge, por favor, voltem para a seção de novatos onde você pertence e parem de falar merda. Eu acho que você está misturando cestas com sebes. Não posso ficar lendo os links então talvez eu tenha entendido mal o seu post. algumas pessoas aqui estão tentando. palavra chave está tentando. para explicar aqui que NINGGING NÃO é cobertura, e que há um conceito muito claro do que é hedging, e NÃO é o que é essencialmente apenas fechar uma posição (apesar de muitos bilhetes abertos MuppetT4 mostrarem na tela). uma cesta é uma cesta e é sua outra coisa. um hedge, como alguns estão tentando explicar, é como esperar que haja uma seca para você. Sim, é assim que eu também entendo. Re mistura de cestas e sebes: o que é uma cesta, se não é uma coleção de posições simultaneamente abertas E se as moedas nessas posições se cancelam ou se sobrepõem, então a álgebra não (como ilustrado no meu exemplo) é boa Sim, isso é praticamente o Eu entendo isso também. Re misturando cestas e sebes: o que é uma cesta, se não é uma coleção de posições simultaneamente abertas E se as moedas nessas posições se cancelam ou se sobrepõem, então a álgebra não (como ilustrado no meu exemplo) é boa, eu presumo que sim. Eu não prova suas coisas porque em geral não há necessidade. minha compreensão de uma cesta é que ela pode ser usada para criar sinteticamente um tipo de posição que de outra forma não seria possível. Jacklarkin explicou bem no segmento de Pepperstone, onde as configurações de alavancagem para determinados pares podem ser superadas por uma cesta de outras moedas que não têm essa mesma restrição de alavancagem. e, claro, você tem cestas que são uma tentativa de arbitragem. mas boa sorte com quem quer que tente. damnit, agora eu preciso ir e reler o seu post e os links para ver exatamente de onde você vem. toda essa merda é como quebrar e hackear. dois termos que, em algum momento, basicamente trocaram significados entre si. com qualquer um que saiba a diferença, você tem que especificar qual versão quer dizer, o significado original ou o significado atual. é o mesmo com essa besteira de cobertura. tornou-se tão mainstream agora para se referir ao fechamento de uma posição com um novo tíquete de merda de market maker de merda no MuppetT4 como hedge e corretores também se referem a ele assim também agora. agora você tem que diferenciar entre hedging no sentido real versus o sentido de idiota mainstream besteira. coxo. sim, eu suponho que sim. Eu não prova suas coisas porque em geral não há necessidade. minha compreensão de uma cesta é que ela pode ser usada para criar sinteticamente um tipo de posição que de outra forma não seria possível. Jacklarkin explicou bem no segmento de Pepperstone, onde as configurações de alavancagem para determinados pares podem ser superadas por uma cesta de outras moedas que não têm essa mesma restrição de alavancagem. e, claro, você tem cestas que são uma tentativa de arbitragem. mas boa sorte com quem quer que tente. damnit, agora eu preciso ir e reler. Antes de fazer muita leitura (possivelmente) desnecessária. Os links não são especificamente sobre cestas, na verdade mais sobre a futilidade do nedging. Eu não sei por que é tão difícil para alguns entender o verdadeiro significado da cobertura, mas é óbvio que nenhum que tenha postado conhece uma estratégia de lucro - lucrativo ou não. E todos os exemplos dados são terríveis e não estratégias. Infelizmente isso é muito comum no mundo dos estrangeiros. A cobertura é definida como uma posição de investimento para compensar / minimizar perdas / ganhos potenciais. Os grandes fundos de hedge fazem isso o tempo todo, as corretoras de Wall Street fazem isso o tempo todo e, na maioria das vezes, são rentáveis. Mas sempre envolva diferentes instrumentos e / ou símbolos. Esse significado de (hedging) é o significado exato que os bancos e as baleias do forex querem que você conheça. mas o significado real da cobertura lucrativa é mantido com as baleias. deixe o gráfico ser o seu motorista. - Forexmnstr-